Einer der wichtigsten Indikatoren für den Zustand einer Bank ist die Liquidität ihrer Ressourcen. Ein hohes Niveau dieses Indikators bedeutet, dass dieses Finanzinstitut in der Lage ist, seine Verpflichtungen sowohl in der aktuellen als auch in der zukünftigen Periode zu begleichen. Wenn die Liquidität und damit die Zahlungsfähigkeit der Bank sinkt, ist eine Refinanzierung erforderlich. Das bedeutet, dass die Zentralbank des Staates zusammen mit interessierten Investoren zusätzliche Mittel bereitstellen muss.
Grundlagen der Stabilität des Finanzsystems
Die Aufgabe jeder Zentralbank besteht darin, die zeitliche Lücke in der Liquidität der Bank rechtzeitig zu erkennen, zu analysieren und gegebenenfalls Mittel zu finden, um sie zu liquidieren. Die Refinanzierung ist ein Prozess, der Ihnen Folgendes ermöglicht:
- Sicherstellen der Kontinuität des Zahlungsverkehrs im nationalen Wirtschaftssystem durch Gewährleistung der Liquidität jeder einzelnen Bank.
- Um die Situation auf dem Geldmarkt zu kontrollierenZinseinstellung verwenden.
Es ist jedoch wichtig zu verstehen, dass die Refinanzierung keine dauerhafte zusätzliche Liquiditätsquelle für Finanzinstitute ist. Die Zentralbank ist nicht daran interessiert, ein in Schwierigkeiten geratenes Finanzinstitut regelmäßig zu unterstützen. Daher sollte jede Bank danach streben, zusätzliche Mittel von neuen Kunden und Aktionären anzuziehen.
Grundsätze kompetenter Refinanzierung
Um die Stabilität des Währungssystems des Staates zu gewährleisten, sollte sich die Zentralbank bei der Bereitstellung zusätzlicher Mittel für andere Finanzinstitute an den folgenden Bestimmungen orientieren:
- Vorläufige Festlegung von Limits und Kreditvolumen.
- Die Refinanzierung von Banken sollte mit den Zielen der genehmigten Geldpolitik übereinstimmen.
- Das bedürftige Finanzinstitut muss gegenüber der Zentralbank schuldenfrei sein und in der Lage sein, den Kredit in Zukunft zurückzuzahlen.
- Zusätzliches Guthaben sicher gesichert.
- Richtiger Kreditbetrag entsprechend dem Wert der Sicherheit.
- Der Refinanzierungssatz darf nicht niedriger sein als der Diskontsatz.
Arten von Darlehen
Refinanzierung ist für die meisten Banken die letzte Chance. Sie wenden sich an die Zentralbank, wenn alle anderen Möglichkeiten zur Beschaffung kostenloser Mittel bereits erschöpft sind und die Schulden gegenüber den Kunden noch bestehen. Es gibt zwei Hauptarten von Darlehen:regulatorisch und spezifisch. Erstere sind dauerhafte Finanzinstrumente und dienen der Steuerung des Geldmarktes. Konkrete Kredite dienen der Stabilisierung von Liquiditätsengpässen bei bestimmten Banken. Die Zentralbank kann auch REPO- und SWAP-Operationen nutzen, um den Markt zu regulieren.
Funktionsmechanismus
Refinanzierung ist ein Prozess, der wie folgt aussieht:
- Die Bank hat Solvenzprobleme.
- Die Zentralbank analysiert die Situation und entscheidet über die Vergabe eines Darlehens, z. B. 10 Millionen Dollar für ein Jahr.
- Eine Geschäftsbank leiht ihren Kunden Geld zu einem höheren Zinssatz als dem Refinanzierungssatz.
- Am Ende der Laufzeit gibt er 10 Millionen mit einem Aufschlag der Zentralbank zurück.
- Das durch diese Operation erh altene Geld wird umverteilt und erhöht die Zahlungsfähigkeit der Bank.
Die Zentralbank arbeitet nicht direkt mit der Bevölkerung zusammen, denn in diesem Fall müsste sie Millionen kleiner Kreditnehmer kontrollieren. Daher fungieren Geschäftsbanken als Vermittler zwischen ihm und gewöhnlichen Menschen.
Refinanzierungssatz
Gemäß dem föderalen Gesetz „Über die Zentralbank der Russischen Föderation“kann die Zentralbank Kreditinstituten für einen bestimmten Zeitraum auf rückzahlbarer Basis zusätzliche Mittel zur Lösung ihrer Liquiditätsprobleme zur Verfügung stellen. Der Refinanzierungssatz ist ein Instrument, das dieZinsen auf Einlagen und Kredite. Seine Verringerung kommt den Kreditnehmern zugute, während den Einlegern ein Teil ihres Einkommens entzogen wird. Die Refinanzierung der Zentralbank erfolgt zu einem Satz, der auf der Grundlage von Marktmechanismen festgelegt oder ausgewählt wird.
Zinsrationierung
Vor 2010 entsprach der Höchstbetrag, der als Aufwand erfasst wurde, dem folgenden Wert: Refinanzierungssatz1,1 Jetzt wurde der zweite Multiplikator für Rubel-Kredite auf 1,8 erhöht. Ändert sich eine der Kennziffern während der Laufzeit des Darlehensvertrages, sollte eine Doppelrechnung angestellt werden. Wie bei Kontrakten in Fremdwährung wird hier nicht auf den Refinanzierungssatz zurückgegriffen. Der Höchstbetrag, der als Ausgabe angesehen werden kann, beträgt 15 %.
Anwendungs- und Wirkungsbereiche
Die Refinanzierung von Banken zu einem bestimmten Zinssatz in der Russischen Föderation wirkt sich nicht nur auf die Finanz- und Kreditinstitute selbst aus, sondern auch auf den normalen Bürger. Insbesondere sind folgende Fälle zu unterscheiden:
- Besteuerung von Zinserträgen auf Einlagen (gemäß dem Steuergesetzbuch der Russischen Föderation wird der Steuersatz von 35% über dem Betrag festgesetzt, der auf der Grundlage des Refinanzierungssatzes berechnet wird).
- Berechnen Sie Zahlungen für verspätete Zahlungen an einen Mitarbeiter (einschließlich Urlaubsgeld).
- Berechnung der Zinsen auf eine Steuer oder Gebühr (der Prozentsatz beträgt ein Dreihundertstel des festgelegten Refinanzierungssatzes).
Der Prozess der Kreditvergabe durch die Zentralbank an Geschäftsbanken ist eine wichtige Regulierungsbehörde des Finanzsystems des Staates. Die Entwicklung der Wirtschaft hängt weitgehend davon ab, da die Bevölkerungneigt dazu, Banken ihre Ressourcen nur dann anzuvertrauen, wenn sie nachh altig sind.
